Цены на золото в 2021 году: прогноз. Вырастут ли цены на золото в 2021 году?

Финансовая грамотность

Драгоценные металлы на протяжении многих веков служат средством инвестиций. Еще в 564 году до н.э золото стало первой международной валютой. С этого момента начал формироваться рынок драгоценных металлов, а золото — его неизменный лидер.

Инвестиционная привлекательность золота долгое время была связана с существованием денежной системы, основанной на золотом стандарте. Любая денежная единица была обеспечена определенным количеством золота. Сейчас привязка валюты к золоту осталась в прошлом, и рынок драгметаллов существует независимо от валютного рынка.

В долгосрочной перспективе золото всегда растет в цене, хотя в определенные периоды его цена может падать. По этой причине золото не всегда подходит для краткосрочных инвестиций. Обычно его выбирают инвесторы, которые планируют держать вложения не менее 10 лет и не гонятся за сверхприбылью. Также золото любят консервативные инвесторы, предпочитающие вкладывать деньги в осязаемый физический объект, обладающий реальной стоимостью, а не в бумагу (фиатные деньги, акции и облигации) или виртуальные цифровые активы. Многие рассматривают золото как спасательный инструмент, который можно использовать для защиты своего капитала — ведь его стоимость никогда не упадет “в ноль”.

Рассмотрим динамику изменения цен золота и прогноз на будущее.

Ситуация на рынке: тренды

Золото не меняет своих качеств, благодаря чему оно стабильно, ведь никакие внешние факторы на него не влияют, оно не окисляется, не растворяется, в естественной среде оно сохраняется в своем первозданном виде. Вероятнее всего именно поэтому в наше время многие предпочитают вкладывать свои сбережения в благородный металл, касается это не только государств, больших и малых фирм, но и обычных граждан.

Даже отмена в 1971 году золотого стандарта практически не повлияла на спрос золота. В истории нет примеров, когда долгосрочное вложение в золото привело бы к убытку, что делает его стабильным и надежным вкладом. За последнее десятилетие инфляция в России составила 132,99%, если подсчитать, то деньги, отложенные на «черный» день, обесценились почти в 2,3 раза, а вложенные в золото увеличились в 4,5 раза.

Мнения различных экспертов

Джейсон Хэмлин, аналитик, представляющий Goldstockbull, считает, что курс золота в 2021 году может добраться до отметки в 3 000 долл. Эксперт уверен, что это вполне ожидаемое и здоровое движение. В своих расчетах аналитик приводит графики роста цен на золото за минувшие годы.

Если обратиться к ним, можно увидеть, что в период с 2006 года, всего за каких-то 10 лет, стоимость золота смогла вырасти с 250 до 1 920 долл. Таким образом, прирост цен составил целых 660 %. Увеличение котировок происходило, несмотря на не самые благоприятные события в России и по всему миру за эти годы. Кризисы также не оказали существенного влияния на цену драгоценного металла.

Аналитики портала «Золотой Запас» считают прогноз Хэмлина несколько агрессивным и чересчур оптимистичным. Но они также настроены позитивно и рассчитывают на уровень в 1 900 долларов в 2021 году.

Аналитики Citi Research уверены, что золото может превысить за ближайшие полтора года свой максимум. Они считают такой сценарий возможным, так как инвесторы будут всячески стараться перестраховаться от рисков. Укреплению цены золота будут способствовать и действия, предпринимаемые центральными банками. Эксперты называют цену в 2 000 долларов за унцию в 2021 году.

На заметку! Пособие на рождение ребенка в 2021 году

Прогноз цен на золото на 2021 год

Сейчас многие стараются извлечь прибыль из всего, что их окружает, и золото не исключение. Заработать на его продаже и покупке может любой желающий, конечно размер инвестиций имеет значение, но как показывает практика, главное долгосрочное вложение. Есть и исключение, биржевые игроки используют золото для краткосрочных спекуляций и инвестиций, для этого необходимо обладать навыками и быстротой реакции, ведь стоимость на золото меняется каждый день и даже незначительное уменьшение или увеличение цены может привести к обогащению или потере средств. Граждане могут так же вложить в золото свои деньги, приобретая золотые слитки, монеты, украшения.

А что с ценой на инвестиционные монеты?

Будет ли в этом случае цена на инвестиционные монеты

превышать цену монет? Мы полагаем, что ДА, ввиду следующих факторов:

Слитки проще подделать, их необходимо покупать / продавать только в банке. Монеты подделать и намного сложнее (технологически), и опаснее — ввиду наличия тяжелых уголовных наказаний за фальшивомонетничество.
Слитки номерные, и их хождение и владение полностью отслеживается государством. Монеты — анонимное средство платежа, которое может иметь хождение между физ. лицами.

С сентября 2021 года Банк России выпустит на рынок новую партию золотых инвестиционных монет Георгий Победоносец.

Следите за новостями Золотого Запаса и оформляйте заказы на покупку / продажу золотых монет в нашем каталоге.

Как изменятся цены на золото в 2021?

За ценовую политику на золото отвечает Лондонская биржа металлов, она является монополистом в этом вопросе около 100 лет, курс золота меняется ежедневно, и он является основным ориентиром для всех без исключений организаций мира.

Изучая различные мнения экспертов, сложно прийти к определенному выводу насчет цены на золото в 2021 году, поскольку политика и экономика многих стран может измениться в любую минуту. Наверное, именно из-за такой нестабильности многие ищут альтернативные виды вложений средств, такие как акции, облигации, земля, банковские депозиты, недвижимость, так же стали более востребованы платина и серебро. Кроме того, большинство простых граждан предпочитают в качестве практичного подарка различные гаджеты и телефоны. Предполагать, что спрос на золото останется только в промышленном секторе не обоснованно, ведь оно всегда было и остается резервным активом, помогающим при надвигающейся катастрофе.

Что влияет на цену золота

Сначала рассмотрим основные факторы, которые влияли на стоимость драгметалла в последние годы.

Рост процентной ставки ФРС

Поскольку США – пятая часть всей экономики мира, то любые изменения с американской финансовой системой напрямую влияют на цену всех товаров, в том числе и золота.

Повышение ставки ФРС, которое происходило в Штатах в последнее время, привело к тому, что доллар крепчал. Чем крепче американская валюта, тем дешевле номинированные в ней товары. Вспомните, что золото росло довольно долго и время его роста совпало с периодом «нулевой» ставки Федрезерва.

Так как с повышением ставки инвесторам необходимо искать доходные активы, золото автоматически уходит на второй план – ведь это больше сберегающий, защитный актив и доходность по нему достаточно низкая. Тем более, что Фондовый рынок в движении уже много лет и там получить высокий % гораздо проще.

Крепкий доллар

Чем сильнее американская валюта, тем дороже товары, производимые в США, и это также сказывается на понижении спроса. Не обходит стороной такое падение и спрос на золото.

Достаточно провести параллель между ценой золота и стоимостью нефти за последние 3 года, как можно увидеть весьма интересную динамику.

Инфографика 1. Изменение цены на нефть сорта Brent в долларах за 2015-2017 год

Инфографика 2. Динамика цен на золото в долларах за 2015-2017 год

Сильный доллар (отражается в цене нефти) – конкурент золоту и поэтому давит цену на него вниз. Однако как только доллар начинает слабеть — тут же золото (и нефть) пытаются отыграть свои прежние позиции.

Рост фондового рынка

Чем активнее растет рынок ценных бумаг и чем больше на нём точек роста, которые приносят прибыль, тем выше аппетит инвесторов к риску и тем ниже спрос на защитные активы.

Бурный рост фондового рынка привел к тому, что золото не растет в цене – на протяжении последнего года наблюдается повышенная волатильность в узком диапазоне.

Закупки золота Китаем и Россией

Основным покупателем драгоценного металла в нулевые и десятые годы двадцатого века считается Китай. Поднебесная в 2009 году скупила почти 500 тонн золота на мировых рынках. После чего не повторяла это 6 лет. Однако в 2021 года эта тенденция переломилась: Китай приобрел около 700 тонн золота на мировом рынке, а в 2021 еще около 100 тонн.

Табл.1 Золотой запас Китая с 2009 по 2021 годы

Год	Запас в тоннах
2009	599,98
2010	1054,09
2011	1054,09
2012	1054,09
2013	1054,09
2014	1054,09
2015	1054,09
2016	1762,31
2017	1842,6

Также в последние десять лет активным инвестором в драгметалл выступало Правительство РФ. Золотой запас России напротив демонстрирует плавный тренд: из года в год запасы «желтого» металла растут.

Табл.2 Золотой запас России с 2008 по 2021 годы

Год	Запас в тоннах
2008	457
2009	531,87
2010	676,03
2011	811,11
2012	895,74
2013	981,62
2014	1040,71
2015	1208,2
2016	1414,5
2017	1615,2

Остальные страны – крупнейшие экономики мира (США, Япония, Германия, Франция, Индия, Италия) – не изменили свой золотой запас за последние 10 лет.

Отсутствие крупных покупателей золота

Поскольку в мировых масштабах скупкой золота никто кроме ведущих Центробанков не занимается, то его цена очень сильно зависит от покупательского спроса.

В 2015-2017 годах спрос на золото шел только из Китая и РФ, да и то в 2021 году Китай закупил в 7 раз меньше драгметалла, чем в 2016. Россия закупает золото у лицензированных производителей внутри страны и на внешний рынок ее спрос не выходит.

Традиционным покупателем ювелирного золота и изделий из него выступает Индия, но последнее время и оттуда спрос не позволяет выправить цену.

Влияние внешних факторов

На стоимость золота влияют такие факторы, как:

Инвестиционная активность.
Нестабильная экономика.
Природные катастрофы.
Государственные праздники.

Мнений и прогнозов много, ознакомимся с некоторыми из них. Некоторые эксперты полагают, что спрос на золото снизится, примерную стоимость эксперты оценивают в 1000 – 1090 долларов за унцию. Есть и другое мнение, что, не смотря на падающий спрос цена на унцию золота вырастет до 1300 долларов.

Помимо спроса, на цену может повлиять и планируемое закрытие месторождений, приносящих убыток, развивать и финансировать будут только стоящие. И если это действительно произойдет, цена золота стабилизируется и резкого скачка в сторону повышения ожидать не стоит. Не стоит забывать и о курсе доллара, ведь если проанализировать рынок, его влияние распространяется по всем отраслям. Экономика США находится не в самой лучшей форме после правления Обамы.

Политика нового президента многим пришлась не по вкусу. Предприниматели не поддержали налоговую реформу, конгресс и сенат отвергли реформу здравоохранения, большое количество безработных так же отрицательно сказывается на экономике страны. Да и различные споры с партнёрами по НАТО, могут привести к прекращению налаженных экономических связей.

Ключевые факторы влияния

Делая прогноз в первую очередь учитывается баланс спроса предложения, так как золото является ограниченным ресурсом, движение его цены тесно связано с объемом заявок на покупку или продажу. Золотодобытчики увеличивают объемы поставок при высоком спросе, что приводит к сокращению запасов и вынуждает вкладываться в разведку и разработку новых месторождений. То есть высокий спрос порождает целую цепь процессов, связанных с затратами, которые закладываются в отпускную стоимость физического металла.
Скачки цены на золото наблюдаются в периоды экономической нестабильности и политической напряженности, дать прогноз по таким пикам практически невозможно. Длительность периода «панической» скупки металла зависит от интенсивности и глубины кризисного явления, породившего скачек. В данном случае также необходимо учитывать «психологию толпы»: видя возрастающие объемы, покупатели активизируются, двигая цену на золото вверх.

Соответственно, при угасании конфликтов или нормализации экономической ситуации в мире, прогноз очевиден: будет фиксация прибыли и вывод денег из защитных активов. То есть стоимость инструмента вернется к докризисным значениям или просядет ниже, если интерес к рисковым активам возрастет. В периоды неопределенности чаще наблюдается боковое движение с незначительным повышением цены. Также в такие моменты могут наблюдаться кратковременные всплески волатильности, со значительными изменениями стоимости в моменте. Дать точный прогноз по золоту в данном случае практически невозможно.

Наблюдения экспертов показывают существующее влияние стоимости американской валюты на драгметалл. Индикатором данной корреляции является индекс DXY отражающий движение цены пары XAUUSD (золото к доллару США). Ослабление американской валюты приводит к росту пары, то есть наблюдается удорожание металла. По индексу и паре можно делать прогноз дальнейшего развития сценария. В настоящий момент DXY подобрался к уровням поддержки, пробитие которых будет свидетельствовать о продолжении боковика. При пробитии уровней, возможно начало восходящего движения.