Паттерн теханализа Чашка с ручкой: трейдинг фигуры, формирование

Как выглядит фигура чашка с ручкой в техническом анализе

Фигура чашка с ручкой в техническом анализе (с англ. cup with handle pattern, второе название Кружка, Стакан) – это классический паттерн трейдинга, направленный на продолжение движения. Свое название получил за сильное сходство с одноименным предметом посуды. Известный трейдер Уильям О’Нил впервые применил его на фондовом рынке акций, а позже описал в своих исследованиях. Примечательно то, что Уильям описывал исключительно бычью модель, которая должна сформировываться от семи недель. Позднее теханализ чашки с ручкой многие спекулянты стали применять на рынке фьючерсов, опционов и бирже Форекс.

Формация образуется на всех таймфреймах. Единственное, что стоит учесть – чем больше таймфрейм, тем лучше отработка конструкции.

Большой период времени образования – это хорошая предпосылка к следующему сильному движению цены.

Паттерн напоминает посуду

Хоть свечная конструкция образуется редко, но трейдеры должны знать о принципах построения и торговли фигуры.

В данной статье разберем описание, особенности теханализа конструкции, варианты входа в рынок и ведение позиции.

Теханализ чашки с ручкой — условия формирования

Разберемся по порядку, что должно произойти, чтобы идентифицировали кружку:

1. Наличие ярко выраженного бычьего тренда.
2. Уход на коррекцию. Именно в этот момент образуется левая боковая стенка нашей чашки.
3. Следующий этап связан с формированием дна. Дно может выглядеть, как консолидация, зажатая между уровнями поддержки и сопротивления, так и иметь закругленную форму, без явных границ.
4. Продолжение похода вверх и окончание формирования правой стенки чашки. Максимум этой боковой стенки может располагаться как на уровне, от которого появилась левая стенка коррекции, так быть немного ниже или выше.
5. Далее видим опять уход цены на плотную коррекцию.
   

   Важно, чтобы она не превышала 50% глубины чашки. В идеале должна составлять менее 30%. Это и есть наша ручка.

6. После коррекционного движения наступает импульсный скачок котировок, которое перебивает уровень сопротивления. Всплеск цены вверх может быть после выхода макроэкономических новостей фундаментального анализа.

По схеме видны основные составляющие конструкции теханализа:

1. Восходящий тренд
2. Левая сторона чашки
3. Дно. Минимум конструкции
4. Правая сторона чашки.
5. Ручка. Обязательно с правой стороны.

Нижняя точка цены в консолидации зачастую стоит на отметке 61.8 линий Фибоначчи.

Варианты формы чашек

Чашка формации своим размером не должна превышать 80% предыдущего восходящего движения. В противном случае торговать паттерн запрещено.

Чашка может выглядеть со следующим видом дна:

1. Форма полукруга.
2. Дно прямоугольной формы.
3. Дно как треугольник.

Какое не было дно, сама чаша обозначается в форме большой дуги.

Нет абсолютно никакой разницы в отработке различных вариантов формы чашек.

Варианты формы ручки

Ручка паттерна по размеру в идеале должна быть менее 30% от всей величины.

Если превышает 50% всего размера, то модель теханализа считается не пригодной для трейдинга. Такие вариации торговать нельзя.

Если более детально рассматривать формы ручек паттерна, то можно выделить следующие разновидности:

1. Флаг. Если сопровождается хорошим флагштоком, то это усиливает предстоящее сильное движение цены.
2. Прямоугольник – это самый опасный тип для входа. На принятие решения (купить) отводится слишком мало времени и есть большой шанс получить ложный пробой уровня.
3. Клин. В данном случае клин становится фигурой продолжения, хотя является формацией разворота.

Все эти формы ручек выступают как самостоятельные модели технического анализа. Торгуются строго на пробой границы максимума.

Рекомендации по работе от автора ЧсР, автоматизация поиска паттернов

О’Нил отмечал, что лучше отрабатывают паттерны чашка с ручкой, в которых:

• дно по форме ближе к U-образной форме с явно выраженным дном. Чашка должна быть устойчивой, модели, напоминающие латинскую V, также отрабатывают, но вероятность устойчивого продолжения тренда ниже;
• ручка должна быть небольшой и по продолжительности формирования, и по глубине коррекции;
• при формировании первой половины чашки объем должен снижаться, на основании объем должен быть ниже среднего. Рост этого индикатора должен происходить при формировании второй половины паттерны и пробое сопротивления. На Форексе можно использовать тиковые объемы, на фондовом рынке можно работать с реальными данными;
• срок формирования ручки в несколько раз меньше по сравнению с образованием чашки;
• пробой сопротивления cup & handle происходит на импульсе с увеличением объемов при этом. Чем более глубокой оказалась коррекция при образовании ручки, тем более уверенным должен быть пробой уровня сопротивления.

Фигура технического анализа чашка с ручкой довольно проста. В ней нет сложных зависимостей, а те, что есть легко описываются соотношениями уровней Фибоначчи. Это обусловило появление нескольких индикаторов, автоматизирующих разметку графика и выявление ЧсР и перевернутой чашки с ручкой.

Пример такого индикатора – PZ Cup & Handle. Этот инструмент доступен во встроенном маркете МТ4, есть демо-версия для тестирования в тестере торгового терминала.

В целом, разметка выполняется адекватно. При этом PZ Cup & Handle помечает стрелкой пробойную свечу и при тестировании автоматически собирает статистику по отработавшим паттернам. Помимо ЧсР он умеет определять и перевернутую ЧсР. По статистике можно судить об эффективности этой модели, результаты неплохие, например, за 9,5 месяцев в 2021 г. на нефти марки Brent отработало 5 из 6 паттернов.

Полностью автоматизировать работу не получится, нужна ручная фильтрация сигналов. Индикатор неспособен забраковать конструкции, в которых не выполняются дополнительные условия по формированию чашки. В коде записаны лишь ключевые соотношения между элементами графической конструкции.

Разворотная фигура блюдце в техническом анализе

Блюдце по своему названию представляет классический паттерн теханализа, но без ручки. Самое важное отличие от кружки – последующий разворот тренда после появления формации.

Блюдце имеет ряд особенностей:

1. Большая величина стоп лосса. Из-за возможности отката к середине фигуры, стоп ставится за экстремум.
2. Появляется на вершине, низине рынка. Встречается на всех активах.
3. Лучшая отработка происходит с применением объемов. Должен происходить всплеск объемов в начале, середине и окончании конструкции.
4. Плавное ускорение кривой графика при выходе.

Как торговать

Чтобы полностью реализовать формирование «Чаши», игрок должен поступать следующим образом — открыться в момент пробития верхней линии правой части. Более консервативная ситуация — входить только когда цена пересекает снизу верхнюю часть паттерна. Защиту ставим по нижней границе флага, либо на уровне ее сопротивления, если открывались по глобальной границе (широкая синяя линия на рисунке).

Целевой уровень определяем согласно полной высоте изгиба «чаши». Консерваторам советуем ставить гибкий стоп-лосс, передвигая его по мере развития тренда на всем пути движения цены.

Не стоит забывать, что паттерн на всех этапах развития должен подтверждаться данными объема торгов. Этому есть и логическое объяснение — чем больше заявок открывается в развитие рыночной ситуации, тем сильнее их вера в разворачивающийся ход событий.

Как торговать графическую модель чашка с ручкой на Форекс

Вариантов торговли кружки всегда может быть несколько.

Примечательно, что нельзя заранее определить зарождение формации, это сможем увидеть только на этапе возникновения ручки.

Если учитывать распределение объемов в кружке, то можно увидеть следующую картину индикатора мт4:

Индикатор объемов мт4 рынка Forex

Агрессивный способ трейдинга

Для самых неторопливых подходит данная стратегия входа в сделку. Заключается в том, чтобы открыть ордер в момент формирования ручки до пробоя уровня сопротивления.

Главная проблема данного метода – отбой от уровня и поход вниз. При этом стоп лосс устанавливается исключительно за дном чашки.

Методика трейдинга использует фактор везения трейдера и крайне не рекомендую ее применять. Ради нескольких пунктов входить на опережение нет смысла, тем более паттерн еще окончательно не сформирован.

Стандартный способ трейдинга

Стандартная стратегия открытия сделки заключается во входе в момент пробоя линии сопротивления после формирования ручки чашки. Также возможен вариант установки отложенного пробойного ордера Buy stop на уровне.

Проблема этой методики – это большая вероятность ложного пробоя. Часто бывает ситуация, когда пробойная японская свеча образует длинный шпиль и ныряет обратно под уровень.

Консервативный способ трейдинга

В консервативном способе ждем ретеста цены к ручке после пробоя уровня сопротивления.

Сигнал к покупке может быть сразу через пару японских свечей, так и через два (три) дня. Если рассматривать таймфреймы старше H1, то возврат возможен через недели.

Рассмотрим сделку, которая произошла по торговой стратегии Ложный пробой. На второй день, после импульсного пробития флага, который еще является ручкой, видим возврат цены в зону ретеста. Первый отскок был как раз на размер нашей модели. Далее видим второй сигнал купить актив, который сочетается с ложным пробоем пика первого касания. Следим, чтобы были соблюдены все условия по формированию паттерна на вход и открываем сделку на покупку. Итоговое соотношение риск к прибыли 1 к 4.

ТС Ложный пробой дала отличную возможность долиться в формации.

Что представляют из себя фигуры технического анализа?

Изучив внимательно историю создания технического и графического анализа, вы обнаружите причинно-следственные связи между крупными финансовыми институтами и околорыночным бизнесом. Раньше обыкновенные люди не проявляли особого интереса к ценным бумагам и биржевой торговле. Естественно, подобное поведение негативно сказывалось на рынке, потому что на фоне пониженных объемов катастрофически не хватало ликвидности.

Как правило, при торговле люди ориентировались сугубо на новостные показатели и аналитические публикации известных биржевых журналистов. Таким образом, среднестатистический человек заключал не более двух сделок в месяц, фокусируя внимание только на фундаментальных предшественниках, которые влияли на аномальное поведение цены.

Тогда биржевая элита под руководством знаменитого Доу Джонса принимает эволюционное решение: создать новый вид анализа рынка, который не требует экономического или финансового образования. Дополнительно инновационная техника предоставляла каждому человеку великолепную возможность проводить самостоятельное исследование рынка. Естественно, на фоне сделанных умозаключений открывались бычьи или медвежьи позиции по выбранному базовому активу.

В свою очередь, фигуры технического анализа несли большую смысловую нагрузку. Они в сотни тысяч раз увеличили ликвидность и привели на рынок миллионы людей. Благодаря этому по сегодняшний день многие хотят обрести финансовую независимость путем заключения прибыльных сделок на краткосрочных колебаниях цен.

Ликвидность – это кровь торговых площадок, уменьшение спроса и предложения приводит к уменьшению объемов и большому спреду между покупателями и продавцами. Избежать дефолта биржевых площадок удалось благодаря альтернативному методу исследования рынка, который привел новых заинтересованных людей и неимоверно увеличил изначальную степень ликвидности.

Людям нравится самостоятельно исследовать рынок и принимать решения, которые не зависят от фундаментальных показателей. Полностью отпала необходимость дожидаться выхода новостей, чтобы открыть торговую позицию. Естественно, большие игроки также получили многочисленное количество преимуществ и расширенные возможности при вливании большого объема и появлении слабых держателей. Засчет них можно незаметно производить накопление или распределение предпочитаемого базового актива или производного инструмента.

О чем сигнализирует образование паттернов и торговых формаций?

С одной стороны фигуры технического анализа позволяют предположить дальнейшее развитие рыночного сценария относительно поведенческих характеристик цены. Благодаря этому трейдер может предвидеть следующие факторы, которые имеют причинно-следственную связь между дисбалансом двух противоборствующих сил.

Дополнительно формации отображают дисбаланс спроса и предложения с последующим выявлением доминантной силы. Определенный порядок заключенных сделок отображается на истории графика как следы борьбы между покупателями и продавцами.

Итак, благодаря графическим фигурам трейдер может определить следующие варианты развития сценария:

• Остановку и разворот действующего тренда.
• Зарождение новой тенденции.
• Выявить идеальную точку входа и выхода из позиции.

Большие игроки понимают, что биржевая толпа прекрасно разбирается в самых скрупулезных моментах технического анализа, однако обладает повышенной эмоциональностью и субъективным виденьем рынка. Как правило, описанные факторы порождают самых злостных врагов трейдера: страх, жадность, надежду и нежелание признавать собственных ошибок.

Таким образом, фигуры технического анализа под руководством «умных денег» превращаются в идеальное оружие манипуляции, благодаря которому можно отображать на графике паттерны, в первую очередь интересующие слабых игроков. Далее сюжет развивается по наработанному сценарию. Как только трейдеры открывают позиции согласно образованной картинке, происходит резкий ценовой рывок в противоположную сторону. Собираются стоп-ордера, и большой игрок спокойно накапливает прибыль. Все незваные пассажиры остаются у причала и провожают уплывающие корабли.

Естественно, описанные манипуляции подаются в различных красивых упаковках, чтобы вызвать доверие и максимально понизить любые сомнения на фоне необоснованных противоречивых доказательств. С одной стороны, большие игроки не совершают противозаконных действий. Они понимают мышление биржевой толпы, создавая иллюзию, которая выстроена в субъективном мире среднестатистических спекулянтов. С другой стороны, финансовые институты полностью копируют поведение китов в дикой среде, собирая тонны планктона ради собственных корыстных целей.

Запомните, любые торговые площадки заточены под изъятие денежных средств от слабых держателей на балансовые депозиты сильных игроков. Если вы зарабатываете на противоположной стороне сделки, игрок теряет деньги. Совершенно справедливо и обратно пропорциональное умозаключение: ваши убытки накапливаются на торговом счете противоборствующей силы. Таковы законы рынка, однако, каждый трейдер принимает самостоятельное решение: плыть ему по течению или присоединиться к сильным игрокам, накапливая прибыль на эмоциональных поступках биржевой толпы.

Естественно, на рынке возникают и чистые трендовые движения, позволяющие зарабатывать как мелким спекулянтам, так и финансовым институтам. Подобные тенденции возникают на фоне важных новостных событий и при определенных фазах рынка.

К примеру, возьмите глобальный бычий рынок, который доминировал на всех финансовых площадках после обвала 1987 года вплоть до нового экономического кризиса, возникшего в 2008 году. На протяжении описанного временного периода любые торговые операции обладали максимальной прозрачностью.

Как правило, основная стратегия как краткосрочных, так и долгосрочных инвесторов основывалась на трендовом стиле торговли. Доминировала позиционная игра, купленный актив держался независимо от коррекционных маневров цены. Все понимали, что глобальный тренд вытянет позицию и предоставит возможность увеличить сумму оборотного капитала.

Однако сейчас настало время широких боковиков с повышенной волатильностью. Тренды с последующим расширением торгового диапазона возникают преимущественно с целью перемещения рынка или отдельных финансовых инструментов в очередную зону. Описанные области с двух сторон окружены лимитными заявками больших игроков, которые накапливают или распределяют прибыль.

Подобное описание и предыстория формирования технического анализа поможет многим трейдерам взглянуть на биржевые графики под другим углом. Дополнительно возможно отследить причинно-следственные связи, которые привели к образованию одной из фигур технического анализа. Благодаря этому вы научитесь предотвращать возникновение собственных ментальных ловушек и обналичивать провокационные маневры со стороны Хедж-фондов.

Где выставлять стоп-лосс паттерна чашка с ручкой?

Есть три варианта установки стоп лосса паттерна в теханализе:

1. Стоп лосс за дно. SL не редко получается большой, при малом соотношении риск к прибыли 1 к 1.
2. Стоп за ручку. Соотношение здесь уже получше, однако есть риск ложного пробоя и дальнейшего бычьего тренда.
3. На расстоянии 50% от глубины чашки установка стоп лосса. Оптимальное соотношение 1 к 2, при этом меньшая вероятность задевания SL.

Есть еще один вид стоп лосса – за пробойную импульсную свечу. Данный способ подходит для таймфреймов от H1 и выше.

Ложная фигура

Ложная фигура теханализа в основном получается при нарушении правил образования Чашки с ручкой.

Основной ошибкой и попаданием на ложный пробой является трейдинг во флэте.

Чтобы не попадаться на ложную формацию теханализа, выпишите правила и проверяйте каждую модель по чек-листу.

Ошибки и трудности при торговле фигуры чашка с ручкой

Рассмотрим на чем спотыкаются трейдеры, пытающие торговать данную фигуру:

1. Торговля модели теханализа на пиках рынка или во флэте без четкой направленности рынка.
2. Ошибки, связанные с неспособностью разглядеть паттерн на графике. Эту проблему часто связывают с графическими моделями. Выход тут только один – это тренировка глаза на определение формации на графике.
3. Слишком сильная коррекция предыдущего тренда. Если величина паттерна теханализа огромная и превышает 70% предыдущего бычьего движения, то формация пропускается.
4. Торопливость, а именно преждевременный вход на стадии зарождения конструкции.
5. Невнимательность. Может проявляться, как в определении тренда, так в не замечании условий формирования паттерна.
6. Закрепление далеко над ручкой. Это называется вход в уходящий поезд. Ничем хорошим это не заканчивается. Страдает соотношение риск к прибыли.
7. Быстрота формирования модели. Чашка с ручкой должна формироваться продолжительное время. На таймфреймах М15-М30 – более 12 часов (до суток). На старших таймфреймах (H1 и выше) время образования в разы больше.
8. Слишком низкий таймфрейм. Не стоит рассматривать таймфреймы ниже М15.